Ethena y Morpho ETPs: Revolucionando el Acceso a DeFi para Inversores

Introducción a Ethena y Morpho ETPs

El mercado de criptomonedas está evolucionando rápidamente, introduciendo formas innovadoras para que los inversores accedan a las finanzas descentralizadas (DeFi). Entre los últimos avances se encuentran el Ethena ETP (EENA) y el Morpho ETP (MORPH), lanzados por 21shares, un proveedor líder de productos cotizados en bolsa (ETPs). Estos productos revolucionarios tienen como objetivo cerrar la brecha entre las finanzas tradicionales y DeFi, ofreciendo un acceso regulado y simplificado a protocolos blockchain de vanguardia. Cotizados en importantes bolsas europeas como SIX Swiss Exchange, Euronext Ámsterdam y Euronext París, estos ETPs están disponibles para operar tanto en USD como en EUR.

En este artículo, profundizaremos en los protocolos Ethena y Morpho, sus características únicas y cómo estos ETPs están moldeando el futuro de la inversión en DeFi.

21shares: Un Pionero en el Mercado de ETPs de Criptomonedas

21shares se ha establecido como un innovador en el espacio de los ETPs de criptomonedas, ofreciendo más de 55 productos cotizados en toda Europa. Al combinar el cumplimiento regulatorio con un diseño de productos innovador, 21shares atiende tanto a inversores institucionales como minoristas que buscan exposición al mercado de criptomonedas. El lanzamiento de los ETPs Ethena y Morpho subraya el compromiso de la empresa con el avance de la infraestructura DeFi y la expansión del acceso a sistemas financieros descentralizados.

Como subsidiaria de FalconX, 21shares se beneficia de una mayor liquidez y una infraestructura de mercados de capital. Esta ventaja estratégica permite a la empresa ofrecer productos de inversión de alta calidad mientras mantiene capacidades independientes de investigación y desarrollo.

Protocolo Ethena y la Stablecoin USDe

Ethena es el protocolo detrás de USDe, un dólar digital en rápido crecimiento diseñado para mantener una paridad de $1 mediante estrategias de cobertura delta-neutral. Al aprovechar los mercados de criptomonedas spot y futuros perpetuos, USDe ofrece un activo digital estable y confiable para transacciones globales. En tan solo dos años, USDe ha acumulado aproximadamente $8 mil millones en activos bajo gestión (AUM), posicionando a Ethena como una piedra angular de los mercados monetarios nativos de criptomonedas.

Ethena ETP (EENA): Conectando Finanzas Tradicionales y DeFi

El Ethena ETP (EENA) proporciona exposición a ENA, el token principal del protocolo. ENA desempeña un papel crítico en la gestión de riesgos, los marcos de colateral y los mecanismos de distribución de tarifas, convirtiéndose en una parte integral del ecosistema Ethena. Este ETP permite a los inversores tradicionales obtener una exposición indirecta a los mecanismos innovadores que impulsan la stablecoin USDe y el protocolo Ethena en general.

Protocolo Morpho y Préstamos Descentralizados

Morpho es una plataforma de préstamos de próxima generación construida sobre Morpho Blue, una arquitectura sin permisos que permite mercados de préstamos personalizados y aislados de riesgos. Con más de $9 mil millones en depósitos y $4 mil millones en préstamos activos, Morpho impulsa productos de préstamos para grandes empresas e instituciones. Su enfoque descentralizado de los mercados de crédito ofrece una alternativa transparente y eficiente a los sistemas de préstamos tradicionales.

Morpho ETP (MORPH): Simplificando el Acceso a Préstamos DeFi

El Morpho ETP (MORPH) simplifica el acceso a los mercados de crédito descentralizados al proporcionar exposición al token nativo de Morpho. Este ETP está diseñado para atraer tanto a inversores institucionales como minoristas, ofreciendo una vía regulada para participar en el creciente ecosistema de préstamos DeFi.

Características Clave de Morpho’s Vault V2

El diseño de Vault V2 de Morpho enfatiza la protección del usuario y la neutralidad del protocolo. Las características clave incluyen:

• Bloqueos de Tiempo: Garantizando transparencia y seguridad en las actualizaciones del protocolo.

• Supervisión Independiente: Mejorando la confianza mediante auditorías externas y mecanismos de gobernanza.

• Redención Directa a Nivel de Mercado: Permitiendo a los usuarios redimir activos directamente al valor de mercado, reduciendo los riesgos asociados con intermediarios.

Estas características hacen de Morpho una plataforma robusta y centrada en el usuario, abordando desafíos críticos en los préstamos descentralizados.

Acceso Institucional y Minorista a DeFi a través de ETPs

El lanzamiento de los ETPs Ethena y Morpho marca un hito significativo en la evolución de los productos de inversión en criptomonedas. Al enfocarse en protocolos DeFi subyacentes e infraestructura, estos ETPs van más allá de la simple exposición al precio, ofreciendo a los inversores una conexión más profunda con las tecnologías que están moldeando el futuro de las finanzas.

Beneficios para Inversores Institucionales

Para los inversores institucionales, estos productos proporcionan una forma regulada y eficiente de diversificar carteras con activos DeFi. La capacidad de obtener exposición a protocolos blockchain innovadores sin interacción directa con plataformas descentralizadas hace que estos ETPs sean una opción atractiva para las instituciones.

Beneficios para Inversores Minoristas

Los inversores minoristas, por otro lado, obtienen acceso a protocolos blockchain complejos sin requerir conocimientos técnicos extensos. Los ETPs Ethena y Morpho simplifican el proceso, permitiendo a los participantes minoristas explorar oportunidades de inversión en DeFi con facilidad.

La Evolución de los ETPs en el Espacio Cripto

La introducción de los ETPs Ethena y Morpho destaca la evolución continua de los productos cotizados en bolsa en el mercado de criptomonedas. Inicialmente enfocados en proporcionar exposición al precio de criptomonedas populares, los ETPs ahora están apuntando a la infraestructura subyacente de DeFi. Este cambio refleja la creciente demanda de productos de inversión que ofrecen tanto innovación como cumplimiento regulatorio.

La capacidad de 21shares para adaptarse a estas tendencias demuestra su liderazgo en el mercado de ETPs de criptomonedas. Al ofrecer productos que abordan mercados globales de dólares y sistemas de crédito descentralizados, la empresa está allanando el camino para una adopción más amplia de la tecnología blockchain en las finanzas tradicionales.

Conclusión

Los ETPs Ethena y Morpho representan una nueva era de oportunidades de inversión en el espacio de criptomonedas. Al proporcionar acceso regulado a protocolos avanzados de DeFi, estos productos empoderan a los inversores para participar en el crecimiento de los sistemas financieros descentralizados. Ya sea que seas un inversor institucional buscando diversificación de cartera o un inversor minorista explorando el mundo de DeFi, los ETPs Ethena y Morpho ofrecen una puerta de entrada convincente al futuro de las finanzas.

A medida que el mercado de criptomonedas continúa madurando, productos como estos jugarán un papel crucial en cerrar la brecha entre las finanzas tradicionales y la innovación blockchain. Con 21shares liderando el camino, el futuro de la inversión en DeFi parece más prometedor que nunca.